Comunità energetiche e imprese: quanto vale la tariffa

Nelle presentazioni sulle comunità energetiche l’impresa compare sempre come beneficiaria, di solito accanto alla cifra “fino a 120 euro per megawattora”. Le regole dicono qualcosa di più preciso e meno comodo. Il decreto CACER (DM MASE 7 dicembre 2023 n. 414, avviso in Gazzetta Ufficiale n. 31 del 7 febbraio 2024, in vigore dal 24 gennaio 2024) e le regole operative del GSE nella versione del 16 luglio 2025 stabiliscono che le grandi imprese non possono essere membri di una comunità energetica rinnovabile, che le PMI possono entrare solo se la partecipazione non è la loro attività principale, e che la parte di tariffa che eccede una certa soglia non può restare alle imprese: va destinata ai consumatori che imprese non sono oppure a finalità sociali sul territorio.

Questo non toglie convenienza all’operazione, la sposta. Per un’azienda con un capannone e un tetto disponibile il beneficio si costruisce su tre pezzi, di cui l’incentivo è solo il terzo: l’autoconsumo fisico, la valorizzazione dell’energia condivisa, la tariffa premio. Qui sotto c’è quanto vale ciascuno, con i numeri del decreto e delle regole operative, non con quelli delle brochure, e con lo stato del contributo PNRR letto sul sito del GSE a inizio settembre 2026.

Chi può stare in una CER, e con quale ruolo

Il perimetro dei soggetti è definito dall’articolo 31 del D.Lgs. 199/2021, ripreso dall’articolo 3 del decreto CACER e dal paragrafo 1.2.2.3 delle regole operative. Tre punti cambiano il progetto, e un quarto decide il calendario.

Il primo: le grandi imprese non possono essere soci o membri di una comunità energetica rinnovabile. Non è una limitazione ai poteri di voto, è un’esclusione dalla compagine. La dimensione si misura con i criteri della Raccomandazione 2003/361/CE, quindi contando anche le imprese associate e collegate: una PMI controllata da un gruppo grande, ai fini del calcolo, non è una PMI. Le regole operative prevedono una deroga, valida ai soli fini della partecipazione alla comunità: si considerano comunque PMI le imprese in cui il 25% o più del capitale o dei diritti di voto è detenuto da un ente territoriale.

Il secondo: per le PMI la partecipazione alla comunità non deve costituire l’attività commerciale o industriale principale. Il criterio applicativo è concreto e va verificato in visura: il codice ATECO prevalente dell’impresa deve essere diverso da 35.11.00 (produzione di energia elettrica da fonti non rinnovabili), 35.12.00 (produzione da fonti rinnovabili) e 35.15.00 (commercio di energia elettrica) nella classificazione ATECO 2025, che vale per le imprese iscritte al Registro Imprese dopo il 1° aprile 2025; per quelle iscritte prima il GSE guarda al gruppo 35.1 della vecchia classificazione. Attenzione: nell’ATECO 2025 il 35.14.00 è la distribuzione, non il commercio, e i codici che circolavano prima della riclassificazione non descrivono più il requisito.

Il terzo: chi esercita poteri di controllo sulla comunità deve appartenere alle categorie ammesse ed essere situato nel territorio in cui si trovano gli impianti; per il GSE lo è chi ha punti di prelievo o impianti nell’area di una delle cabine primarie in cui opera la comunità. È la ragione per cui molte CER nascono attorno a un ente locale o a una parrocchia e non attorno all’azienda che mette il tetto.

Il quarto riguarda le date, e nei cronoprogrammi è il punto più facile da sbagliare: per le CER l’impianto deve entrare in esercizio dopo la regolare costituzione della comunità (articolo 3, comma 2, lettera c del decreto), e la domanda di accesso alla tariffa va presentata al GSE entro 120 giorni dall’entrata in esercizio (articolo 5, comma 1 del decreto e paragrafo 2.2.1.1 delle regole operative). Un impianto acceso quando la comunità non esiste ancora giuridicamente non entra; una domanda in ritardo non fa perdere la tariffa, ma fa perdere il periodo tra l’entrata in esercizio e la comunicazione tardiva, perché la decorrenza slitta.

Un passaggio che si salta troppo spesso riguarda la scelta della configurazione. La comunità energetica non è l’unica forma prevista, e per molte imprese non è la più semplice.

Se i punti di prelievo stanno nello stesso edificio, il gruppo di autoconsumatori evita di costituire e amministrare un soggetto giuridico nuovo, con lo stesso accesso alla tariffa. Serve comunque un contratto di diritto privato tra i partecipanti, firmato prima della richiesta al GSE, con i contenuti minimi che le regole operative elencano al paragrafo 1.2.3.2: il riparto dei benefici, le regole di recesso e la destinazione dell’eccedenza. È la strada che conviene guardare per prima quando l’operazione coinvolge due o tre imprese confinanti.

Il limite dimensionale, poi, è scritto solo per la comunità: nel gruppo di autoconsumatori e nell’autoconsumo a distanza (regole operative, paragrafi 1.2.3.2 e 1.2.4) il requisito PMI non esiste. Una grande impresa può quindi usare il gruppo di autoconsumatori, se condivide l’edificio con altri soggetti, oppure l’autoconsumo a distanza tra i propri punti di prelievo sotto la stessa cabina primaria. Verso una CER già costituita, invece, può solo mettere l’impianto a disposizione come produttore terzo, senza diventarne socia.

Quanto vale davvero la tariffa premio

La tariffa incentivante è un contributo in conto esercizio riconosciuto dal GSE, che pubblica regole operative e documentazione ufficiale, sull’energia condivisa, per un periodo di 20 anni (articolo 4, comma 3 del decreto). L’erogazione è mensile, in acconto, al raggiungimento di una soglia minima di 50 euro, con il conguaglio l’anno successivo (regole operative, paragrafo 2.2.2). Il valore non è un numero fisso: si calcola ora per ora e dipende dal prezzo zonale dell’energia.

La formula oraria, scritta nell’Appendice B delle regole operative CACER del 16 luglio 2025, funziona così: al valore base si somma la differenza tra 180 euro per MWh e il prezzo zonale dell’ora, quando questa differenza è positiva; il risultato non può superare il tetto della propria classe di potenza; poi si aggiunge il fattore zonale. Il meccanismo è anticiclico: quando l’energia costa poco l’incentivo sale, quando il prezzo di mercato supera i 180 euro per MWh resta il valore base, più il fattore zonale per il fotovoltaico. La potenza massima incentivabile per singolo impianto è 1 MW. Chi sta confrontando questa leva con le altre disponibili sull’energia trova il quadro nella guida al Conto Termico 3.0 per gli interventi di efficienza, che lavora su interventi diversi e con una logica di rimborso, non di tariffa.

Il numero che nessuno mette nelle presentazioni: il fattore F

Alla fine della formula c’è un moltiplicatore, chiamato F nelle regole operative, che riduce la tariffa quando l’impianto ha ricevuto anche un contributo in conto capitale. Varia in modo lineare tra zero, se non c’è alcun contributo, e 0,5 quando il contributo copre il 40 per cento dell’investimento. Tradotto: prendere il massimo del contributo a fondo perduto dimezza per vent’anni la tariffa sull’energia condivisa dai punti di prelievo delle imprese; su quella delle famiglie e degli enti la tariffa resta piena.

L’eccezione cambia il disegno delle configurazioni miste: la riduzione non si applica all’energia riferita ai punti di prelievo di persone fisiche, enti territoriali, enti religiosi, enti del terzo settore e di protezione ambientale (elenco aggiornato dal DM MASE 16 maggio 2025 n. 127, in vigore dal 26 giugno 2025, che ha aggiunto le persone fisiche). Sui consumi di quei soggetti la tariffa resta piena anche in presenza del contributo, e una comunità con molte famiglie tra i membri sconta il fattore F molto meno di una fatta di sole aziende.

Il confronto va quindi fatto in modo esplicito, e non è ovvio quale strada convenga.

Un esempio con numeri concreti, riferito a un impianto fotovoltaico da 190 kW su un capannone al Nord, dentro una CER. Il valore base è 80 euro per MWh, il fattore zonale aggiunge 10. In un’ora con prezzo zonale a 120 euro per MWh la formula darebbe 80 più 60, cioè 140, ma il tetto della classe è 120: la tariffa dell’ora è quindi 130 euro per MWh senza contributo in conto capitale, e 65 con il contributo al 40 per cento, sull’energia condivisa dai punti di prelievo delle imprese.

Il fattore F non agisce da solo, perché insieme alla tariffa scende anche la quota che le imprese possono trattenere, dal 55 al 45 per cento. Ipotizzando 900 ore equivalenti l’anno (un’ipotesi prudenziale dell’esempio, non un valore del decreto) e che tutta la produzione sia immessa in rete, l’impianto immette circa 171 MWh l’anno; se la comunità ne condivide almeno il 55%, la quota su cui la tariffa può restare alle imprese è di circa 94 MWh, che a 130 euro per MWh valgono intorno ai 12.200 euro l’anno; con il contributo al 40 per cento la quota scende a circa 77 MWh, che a 65 euro valgono circa 5.000 euro l’anno. La differenza è di circa 7.200 euro l’anno in questo scenario di prezzo, quindi nell’ordine dei 140.000 euro nominali sui vent’anni, contro un contributo iniziale che su un investimento da 180.000 euro vale 72.000 (l’investimento ipotizzato corrisponde a circa 947 euro per kW, sotto il massimale di 1.200 euro per kW che l’Allegato 2 del decreto fissa per gli impianti sopra i 20 kW e fino a 200 kW). Il conto, qui, premia la tariffa piena, e cambia solo se la liquidità iniziale è il vincolo che blocca il progetto, oppure se una parte rilevante dei consumi condivisi è di famiglie ed enti, che la riduzione non tocca.

La soglia del 55 per cento e la destinazione dell’eccedenza

È la regola meno conosciuta e quella che riguarda più da vicino le imprese. Il decreto (articolo 3, comma 2, lettera g, e Allegato 1, paragrafo 4) fissa un valore soglia: la parte di tariffa riferita all’energia condivisa oltre il 55 per cento di quella immessa dagli impianti incentivati non può restare alle imprese, e la soglia scende al 45 per cento quando la tariffa si cumula con un contributo in conto capitale. La verifica la fa il GSE su base annuale, in sede di conguaglio, rapportando l’energia condivisa incentivata a quella immessa in rete dagli impianti incentivati (regole operative, paragrafo 2.2.2.1.3 e Appendice B).

La parte di tariffa che eccede quella soglia non sparisce, ma non può essere trattenuta dalle imprese: lo statuto della comunità, o un patto privatistico, deve prevedere che venga destinata ai consumatori diversi dalle imprese oppure a finalità sociali con ricadute sul territorio dove stanno gli impianti; per l’autoconsumo individuale la stessa previsione passa da una dichiarazione sostitutiva. Il referente ha anche l’obbligo di tenere una contabilità separata per tipo di contribuzione e di rendicontare ogni anno al GSE come i benefici sono stati ripartiti (articolo 13, comma 5 del decreto).

Per un’azienda questo significa che il rendimento atteso va calcolato sulla quota entro soglia, non sull’intera energia condivisa. Ed è anche la ragione per cui una CER costruita solo attorno a imprese ha meno senso economico di una che mette insieme aziende, famiglie ed enti: senza consumatori che non siano imprese, l’eccedenza va comunque destinata a progetti sociali.

Il contributo PNRR del 40 per cento: com’è messo adesso

Il decreto CACER destina alle configurazioni di autoconsumo una linea di contributi in conto capitale fino al 40 per cento dei costi ammissibili, finanziata dalla Missione 2 Componente 2 Investimento 1.2 del PNRR, con una dotazione originaria di 2,2 miliardi di euro e un obiettivo di almeno 2 GW di potenza. Il decreto fissava al 30 giugno 2026 il termine del Titolo III; con la revisione del PNRR quel termine è diventato la data entro cui il GSE stipula gli accordi di concessione, prorogata al 31 agosto 2026, mentre la fine lavori è slittata al 31 dicembre 2027.

Lo stato pubblicato dal GSE a inizio settembre 2026, sulla pagina della misura PNRR per le comunità energetiche, è questo: lo sportello si è chiuso il 30 novembre 2025 con 48.750 domande, per 1.456 milioni di euro richiesti e 3.343,8 MW di impianti; la platea era stata estesa ai comuni con meno di 50.000 abitanti dal DM 127/2025. Con l’articolo 27 del decreto legge 19 febbraio 2026 n. 19 (convertito dalla legge 20 aprile 2026 n. 50) la misura è passata in gestione diretta al GSE con una dotazione di 795,5 milioni, integrata di 246 milioni dalla legge 7 agosto 2026 n. 152: in totale 1.041,5 milioni. Gli accordi di concessione andavano stipulati entro il 30 giugno 2026, termine prorogato al 31 agosto 2026: con otto atti di concessione, l’ultimo del 28 agosto 2026, il GSE ha ammesso 38.390 domande per 1.014,5 milioni e 2.300,7 MW. Gli impianti devono entrare in esercizio entro 24 mesi dalla comunicazione dell’accordo e comunque non oltre il 31 dicembre 2027. I progetti valutati positivamente ma oltre la dotazione restano in elenco di riserva, in ordine cronologico, per gli scorrimenti da rinunce, annullamenti o nuove risorse; nel frattempo hanno comunque diritto alla tariffa ventennale.

Chi ha una domanda in elenco di riserva, o sta preparando un progetto senza contributo, ha una fonte utile per capire dove si inciampa: nella pagina Dati e informazioni sulle CER il GSE elenca i motivi principali per cui le richieste PNRR sono state escluse. Non sono percentuali, sono categorie ricorrenti, e quasi tutte si prevengono con un controllo documentale prima dell’invio.

Come si tassa quello che il GSE eroga

Sul punto esiste una posizione ufficiale recente, ed è utile perché la materia è tutt’altro che intuitiva. Con la risposta a interpello del 21 luglio 2025, resa su istanza del GSE del 22 aprile 2025 e pubblicata sul suo sito, l’Agenzia delle Entrate ha confermato che sulla tariffa premio erogata al referente che svolge attività d’impresa si applica la ritenuta del quattro per cento a titolo di acconto prevista dall’articolo 28, secondo comma, del DPR 600/1973.

C’è di più, e riguarda le comunità costituite come enti non commerciali: per loro l’utilizzo di uno o più impianti con potenza cumulata superiore a 200 kW comporta che l’attività energetica sia considerata attività commerciale abituale (la soglia viene dall’articolo 119, comma 16-bis, del DL 34/2020, che l’Agenzia ritiene ancora vigente), con la conseguenza che l’intero contributo costituisce componente positivo del reddito d’impresa ai sensi dell’articolo 85 del TUIR. Per gli enti non commerciali che svolgono esclusivamente attività istituzionale, invece, il GSE non opera la ritenuta. Per un’impresa la questione della soglia non si pone: la tariffa che le arriva è reddito d’impresa a prescindere dalla potenza.

Sul piano contabile la natura delle due misure è diversa e va tenuta distinta: la tariffa premio è un contributo in conto esercizio, che entra nel conto economico dell’anno di competenza e si incassa con acconti mensili e conguaglio; il contributo PNRR è in conto capitale, riferito all’impianto. Come rilevare i due flussi nel bilancio del referente e in quello dell’impresa che riceve la propria quota è una scelta di principi contabili che l’interpello non tocca, e che conviene fissare con il commercialista prima della costituzione, insieme alla contabilità separata che il decreto impone al referente.

La conseguenza pratica per una comunità energetica che si affida a un referente terzo o a una società di servizi è che il flusso di cassa netto va calcolato al netto della ritenuta e delle imposte, e che la scelta del soggetto referente ha effetti fiscali diretti su tutti i membri. È esattamente il tipo di verifica da fare prima della costituzione, insieme a quella sul plafond de minimis disponibile quando entrano in gioco anche contributi regionali.

Gli errori che costano di più

1. Costruire il piano sui 120 euro per MWh. È il tetto della classe fino a 200 kW, non la tariffa media: il valore reale dipende dal prezzo zonale ora per ora e dal fattore F.
2. Accorpare o spezzare gli impianti senza leggere le regole. Superare i 200 kW su un solo impianto fa scendere base e tetto della tariffa; spezzare in due un impianto sulla stessa particella non serve, perché il GSE somma le potenze, e l’artato frazionamento fa decadere l’incentivo. E, per una CER costituita come ente non commerciale, oltre i 200 kW cumulati scatta anche la qualificazione commerciale ai fini fiscali.
3. Dimenticare la verifica dimensionale. Un’impresa collegata a un gruppo grande non è una PMI e non può essere membro.
4. Ignorare la clausola statutaria sull’eccedenza. Senza la previsione sulla destinazione della tariffa oltre soglia la configurazione non è conforme alle regole operative, perché quella clausola è un requisito di accesso (articolo 3, comma 2, lettera g del decreto).
5. Trattare la tariffa come un ricavo netto. Va considerata la ritenuta del quattro per cento e la tassazione ordinaria del provento.
6. Rincorrere il contributo a fondo perduto senza calcolare il fattore F. Prendere il 40 per cento e dimezzare per vent’anni la quota di tariffa riferita ai consumi delle imprese è una scelta finanziaria, non un vantaggio automatico.
7. Sbagliare l’ordine tra costituzione, esercizio e domanda. Per le CER la comunità va costituita prima che l’impianto entri in esercizio, e la richiesta al GSE va inviata entro 120 giorni dall’entrata in esercizio: oltre, i mesi in mezzo restano senza tariffa.

Domande frequenti

Come procedere

L’ordine di lavoro che ha senso per un’impresa parte da due verifiche: la dimensione secondo i criteri europei e il codice ATECO prevalente nella classificazione 2025. Poi si sceglie la configurazione, che spesso non è la CER ma il gruppo di autoconsumatori quando i punti di prelievo stanno nello stesso edificio. Si dimensiona l’impianto tenendo conto della classe di potenza e delle regole sull’artato frazionamento, non solo del tetto disponibile; si simula la tariffa su uno scenario di prezzi zonali prudente, separando i consumi delle imprese da quelli di famiglie ed enti; si decide la struttura finanziaria sapendo che il contributo in conto capitale riduce la tariffa, e che oggi quel contributo non è richiedibile. Solo a quel punto si scrive lo statuto, con dentro la clausola sulla destinazione dell’eccedenza, si costituisce la comunità prima che l’impianto entri in esercizio e si presenta la domanda al GSE entro 120 giorni dall’entrata in esercizio. Sui tempi di istruttoria del GSE non abbiamo un dato misurato sulle pratiche da riportare qui; il dato che pesa davvero è la decorrenza, che con la domanda nei termini coincide con l’entrata in esercizio dell’impianto.

Chi sta valutando l’investimento sul fotovoltaico a prescindere dalla comunità energetica trova il quadro delle misure nella nostra guida sui bandi per il fotovoltaico aziendale, mentre le altre leve sull’energia sono nell’approfondimento sui bandi per l’efficientamento energetico delle imprese e nella panoramica sui bandi green del 2026. Le finestre aperte mese per mese, comprese quelle regionali dedicate alle configurazioni di autoconsumo, sono nella pagina sui bandi a fondo perduto attivi con scadenze e click day.

Le fonti di questo pezzo sono il decreto CACER e le regole operative del 16 luglio 2025 pubblicate dal GSE, il DM 127/2025, la risposta a interpello del 21 luglio 2025 e le pagine del GSE sulla misura PNRR e sui dati delle CER, lette il 12 settembre 2026. Il contingente residuo dei 5 GW e un’eventuale riapertura del contributo vanno riletti sul sito del GSE prima di ogni decisione.

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